Definición del método de costo total (FC)

¿Qué es el método de costo total (FC)?

El método de costo total (FC) es un sistema de contabilidad utilizado específicamente por industrias extractivas como las empresas de petróleo y gas. Con esta técnica, todos los costos operativos de exploración se capitalizan, independientemente de si tuvieron éxito o no, y luego se amortizan en gastos a lo largo del tiempo a medida que se producen las reservas totales.

Este enfoque contrasta con el método de contabilidad de esfuerzos exitosos (SE), que solo capitaliza los gastos relacionados con empresas de extracción fructíferas.

Comprensión del método de costo total (FC)

Las compañías de petróleo y gas gastan mucho dinero explorando nuevos reservorios sin explotar sin ninguna garantía de que encontrarán algo. Los costos incluyen la adquisición de tierras, la obtención de los permisos necesarios para extraer, la compra o arrendamiento de equipos relevantes, el transporte y el pago de los salarios de una mano de obra especializada.

Cuando los esfuerzos de exploración de una empresa se quedan cortos, los costos incurridos generalmente se registran como un gasto en el estado de resultados. El método de costo total (FC) adopta un enfoque diferente, registrando todas las exploraciones exitosas y no exitosas como un costo en el balance.

Los exploradores de petróleo y gas pueden contabilizar los costos utilizando el método de costo total (FC) o el método de contabilidad de esfuerzos exitosos (SE). Según este último, a una empresa se le permite capitalizar solo aquellos gastos asociados con la localización exitosa de nuevas reservas de petróleo y gas natural. Para los resultados no exitosos o de “pozo seco”, los costos operativos asociados se cargan inmediatamente contra los ingresos de ese período.

Método de costo total (FC) versus método de esfuerzos exitosos (SE)

Los dos métodos alternativos para registrar los gastos de exploración y desarrollo de petróleo y gas son el resultado de dos visiones diferentes de las realidades de la exploración y el desarrollo de reservas de petróleo y gas. Cada punto de vista insiste en que el método de contabilidad asociado logra mejor la transparencia en relación con la contabilidad de sus ganancias y flujos de efectivo de una compañía de petróleo y gas.

Según la visión detrás del método SE, el objetivo final de una empresa de petróleo y gas es producir el petróleo o el gas natural a partir de las reservas que localiza y desarrolla de modo que solo se capitalicen los costos relacionados con los esfuerzos exitosos. Por el contrario, debido a que no hay cambios en los activos productivos con resultados infructuosos, los costos incurridos con esos esfuerzos deben contabilizarse como gastos.

Los defensores del método de costo total (FC), mientras tanto, sostienen que la actividad dominante de una compañía de petróleo y gas es simplemente la exploración y el desarrollo de reservas de petróleo y gas, lo que significa que todos los costos incurridos en la búsqueda de esa actividad deben primero capitalizarse luego se cancela en el transcurso de un ciclo operativo completo. 

Ventajas y desventajas del método de costo total (FC)

La elección de la ruta del método de costo total (FC) conlleva una serie de ventajas e inconvenientes. Hasta que se produzca un deterioro , los niveles de utilidad informados pueden parecer engañosamente elevados, ya que el reconocimiento de gastos por tantos costos se ha diferido para una fecha futura. Un ingreso neto (IN) más alto puede hacer que la empresa parezca inmediatamente más atractiva para los inversores que la competencia y ayudarla a obtener nuevo capital.

Al mismo tiempo, capitalizar los costos de exploración fallidos en lugar de registrarlos como gasto hace que la empresa sea más susceptible a grandes cargos distintos al efectivo siempre que los factores anteriores den como resultado una disminución esperada del flujo de efectivo. Estas amortizaciones o gastos contables tienden a afectar las ganancias y el precio de las acciones.

Finalmente, vale la pena señalar que la necesidad de revisiones periódicas del deterioro también puede aumentar los costos contables.

Consideraciones Especiales

La existencia de dos métodos contables representa puntos de vista contradictorios en la industria sobre cómo las compañías de petróleo y gas natural pueden reportar sus ganancias de manera más transparente. En última instancia, las dos organizaciones que regulan la contabilidad y la información financiera, el Consejo de Normas de Contabilidad Financiera (FASB) y la Comisión de Bolsa y Valores (SEC), no siempre pueden ponerse de acuerdo sobre qué método es el más apropiado.

En su “Declaración de Normas de Contabilidad Financiera No. 19,” el FASB requiere que las compañías de petróleo y gas utilizan el método SE.  La SEC, por otro lado, permite a las empresas utilizar el costo total (FC) método.  En otra En palabras, estos dos órganos de gobierno aún tienen que encontrar el terreno común ideológico necesario para establecer un enfoque contable único.

En última instancia, eso significa que los inversores deben estar atentos, reconociendo que existen variaciones en los informes y siendo conscientes de los impactos asociados. La elección entre estos dos métodos contables afecta la NI y los flujos de efectivo informados de una empresa, por lo que los inversores deben tomar nota del método utilizado y las diferencias entre los dos.