Los préstamos sobre el título de un automóvil ofrecen una opción para la aprobación rápida de un préstamo a corto plazo, pero generalmente son muy costosos. Para obtener un préstamo sobre el título de un automóvil, debe comprometer su vehículo como garantía entregando el título al prestamista hasta que el préstamo se pague por completo.
Si no tiene otras opciones, por ejemplo, necesita fondos de inmediato para un tratamiento médico de emergencia, un préstamo de título podría tener sentido. Pero en la mayoría de los casos, estos préstamos son más caros de lo que valen y corre el riesgo de perder su automóvil cuando usa uno.
Cómo funcionan los préstamos sobre el título del automóvil
Para pedir prestado contra su vehículo, debe tener suficiente capital en su automóvil para financiar un préstamo. En muchos casos, debe haber cancelado cualquier otro préstamo utilizado para comprar el vehículo, pero algunos prestamistas le permiten pedir prestado si aún está pagando un préstamo estándar para la compra de automóviles. En promedio, estos préstamos pueden oscilar entre $ 100 y $ 5,500.
La cantidad que puede pedir prestada se basa en el valor de su automóvil o en el valor neto que tiene en el vehículo. Cuanto mayor sea el valor, más efectivo podrá recibir. Pero no espere exprimir el valor total del automóvil de un préstamo sobre el título. Los prestamistas quieren que les resulte fácil recuperar su dinero, por lo que solo prestan lo que pueden recibir rápida y fácilmente si tienen que recuperar y vender el vehículo. La mayoría de los prestamistas ofrecen préstamos entre el 25% y el 50% del valor de su automóvil. También pueden instalar un dispositivo de rastreo GPS en su vehículo para evitar que alguien esconda el automóvil en lugar de pagar el préstamo.
Si bien puede obtener préstamos sobre el título de su automóvil de las compañías financieras de la tienda, es posible que también pueda pedir prestado contra su vehículo a través de su cooperativa de crédito o banco.
Reembolso del préstamo
Los préstamos de título son préstamos a corto plazo, que a menudo se vencen dentro de los 15 a 30 días. Eso significa que tiene que obtener rápidamente los fondos para el pago completo, conocido como pago global, y eso rara vez es tan fácil como cabría esperar. En algunos casos, puede extender el pago “refinanciando” el préstamo.
Rodando sobre
En lugar de cancelar el préstamo, puede obtener un nuevo préstamo a 30 días. Sin embargo, la renovación se convierte en una forma extremadamente cara de pedir prestado: debe pagar nuevas tarifas de préstamo cada vez que lo hace. Las leyes estatales a veces limitan si la renovación es una opción.
Tasas de interés
Es posible que vea que su prestamista cobra un interés del 25% durante un mes, lo que puede que no suene tan mal. Sin embargo, si tuviera ese préstamo durante un año completo, la tasa de interés anual (APR) equivale aproximadamente al 300%.
Costos totales para pedir prestado
Los costos son altos con los préstamos de título. Los prestamistas generalmente cobran tasas de interés más altas que las que pagaría con las tarjetas de crédito. Las leyes estatales a menudo limitan las tasas de interés, pero esos límites siguen siendo bastante altos. Es más, normalmente paga tarifas para obtener un préstamo sobre el título y esas tarifas aumentan el costo del préstamo. Incluso si la tarifa no se llama “interés”, todavía la está pagando porque la incluye en el saldo de su préstamo. Al igual que los préstamos de día de pago, los préstamos de título pueden llevarlo a pagar varias veces lo que pide prestado, lo que se suma a un costo significativo para financiar sus necesidades.
Perder su coche
Uno de los mayores problemas con los préstamos sobre el título es el riesgo de perder su automóvil. Según un estudio de mayo de 2016 de la Oficina de Protección Financiera del Consumidor, uno de cada cinco prestatarios tiene su vehículo embargado. Si no puede mantenerse al día con los pagos, el prestamista puede tomar posesión del automóvil, venderlo y quedarse con su parte del dinero. En muchos casos, los prestamistas se quedan con el monto total de las ventas, porque ese era el valor del automóvil en el mercado de reventa.
Si su coche es embargado, las cosas pueden ir cuesta abajo rápidamente. Es posible que no pueda ir a trabajar y seguir obteniendo ingresos. Llegar al trabajo y regresar llevará mucho más tiempo. Este viaje más largo afecta su calidad de vida, ya que será difícil para usted y su familia completar las tareas diarias como ir de compras y llegar a la escuela. Si no tiene que poner su coche en peligro, no lo haga.
Alternativas a los préstamos sobre el título
Explore las alternativas antes de obtener un préstamo sobre el título. Es posible que las opciones a continuación no sean atractivas, pero podrían ser mejores que obtener dinero en efectivo por su título.
- Un préstamo personal puede ser su mejor opción si necesita un préstamo. No es necesario que prometa una garantía y puede obtener una tasa más baja. Pregunte a su banco o cooperativa de crédito sobre los préstamos con un préstamo a más largo plazo.
- Las tarjetas de crédito rara vez son una forma inteligente de pedir prestado, pero son préstamos sin garantía que no conllevan el riesgo de recuperación.
- Los ingresos adicionales también pueden ayudarlo a atravesar una situación difícil. Si puede aceptar otro trabajo, incluso temporalmente, lo más probable es que salga adelante. Es posible que el trabajo adicional no sea agradable y que ni siquiera sea posible, pero vale la pena evaluarlo.
- Reducir los costos es más fácil de decir que de hacer, pero si los sacrificios temporales pueden ayudarlo a salir ileso de una mala racha, probablemente sea una mejor opción.
- Baje la categoría de su automóvil si tiene un automóvil más caro de lo que necesita. Es posible que pueda acumular efectivo vendiendo ese automóvil, comprando algo menos costoso y manteniendo la diferencia.
Si debe utilizar un préstamo sobre el título por dinero en efectivo, planifique cómo lo devolverá antes de tomar el préstamo para no dejar nada al azar. Eliminar esa deuda debería convertirse en su principal objetivo financiero.
