El dinero duro es una forma de pedir prestado sin recurrir a los prestamistas hipotecarios tradicionales. Los préstamos provienen de individuos o inversionistas que prestan dinero (en su mayor parte) sobre la propiedad que está utilizando como garantía.
Cuando los préstamos deben realizarse rápidamente o cuando los prestamistas tradicionales no aprueban un préstamo, el dinero fuerte puede ser la única opción. Repasemos cómo funcionan estos préstamos.
¿Qué es el dinero duro?
La mayoría de los préstamos requieren prueba de que puede reembolsarlos. Por lo general, los prestamistas están interesados en su puntaje crediticio y sus ingresos disponibles para pagar un préstamo. Si tiene un historial sólido de pedir prestado de manera responsable y la capacidad de pagar préstamos (según lo medido por su relación deuda / ingresos), se le aprobará un préstamo.
Obtener la aprobación de un prestamista tradicional es un proceso dolorosamente lento, incluso con excelentes puntajes crediticios y muchos ingresos. Si tiene elementos negativos en sus informes de crédito (o un ingreso que es difícil de verificar a satisfacción de su prestamista), el proceso lleva aún más tiempo y es posible que nunca lo aprueben.
Los prestamistas de dinero real adoptan un enfoque diferente: prestan en función de la garantía que garantiza el préstamo y están menos preocupados por su capacidad de pago. Si algo sale mal y no puede pagar, los prestamistas de dinero fuerte planean recuperar su dinero tomando la garantía y vendiéndola. El valor de la garantía es más importante que su posición financiera.
Los préstamos de dinero fuerte son generalmente préstamos a corto plazo, con una duración de uno a cinco años. De todos modos, no querrá conservarlos por mucho más tiempo, porque las tasas de interés para el dinero fuerte son generalmente más altas que para los préstamos tradicionales.
¿Por qué utilizar dinero fuerte?
Si el dinero duro es caro, ¿por qué lo usaría? El dinero duro tiene su lugar para ciertos prestatarios que no pueden obtener financiamiento tradicional cuando lo necesitan.
Velocidad: debido a que el prestamista se centra principalmente en la garantía (y menos preocupado por su posición financiera), los préstamos de dinero fuerte se pueden cerrar más rápidamente que los préstamos tradicionales. Los prestamistas prefieren no tomar posesión de su propiedad, pero no necesitan pasar tanto tiempo revisando una solicitud de préstamo con un peine de dientes finos, verificando sus ingresos, revisando extractos bancarios, etc. Una vez que tiene una relación con un prestamista, el proceso puede avanzar rápidamente, lo que le brinda la capacidad de cerrar acuerdos que otros no pueden cerrar (eso es especialmente importante en mercados calientes con múltiples ofertas).
Flexibilidad: los acuerdos de dinero fuerte también pueden ser más flexibles que los acuerdos de préstamo tradicionales. Los prestamistas no utilizan un proceso de suscripción estandarizado. En cambio, evalúan cada trato individualmente. Dependiendo de su situación, es posible que pueda modificar cosas como los programas de pago. Es posible que esté pidiendo prestado a una persona que esté dispuesta a hablar, no a una gran corporación con políticas estrictas.
Aprobación: el factor más importante para los prestamistas de dinero fuerte es la garantía. Si está comprando una propiedad de inversión, el prestamista prestará tanto como valga la propiedad. Si necesita pedir prestado contra una propiedad diferente que posee, el valor de esa propiedad es lo que le importa al prestamista. Si tiene una ejecución hipotecaria u otros elementos negativos en su informe de crédito, es mucho menos importante: es posible que algunos prestamistas ni siquiera examinen su crédito (aunque muchos prestamistas le preguntarán sobre sus finanzas personales).
La mayoría de los prestamistas de dinero fuerte mantienen las relaciones préstamo-valor (ratios LTV) relativamente bajas. Su relación LTV máxima puede ser del 50% al 70%, por lo que necesitará activos para calificar para el dinero fuerte. Con índices tan bajos, los prestamistas saben que pueden vender su propiedad rápidamente y tienen una oportunidad razonable de recuperar su dinero.
¿Cuándo tiene sentido el dinero duro?
Los préstamos de dinero duro tienen más sentido para los préstamos a corto plazo. Los inversionistas de arreglar y cambiar son un buen ejemplo de usuarios de dinero fuerte: poseen una propiedad el tiempo suficiente para aumentar el valor, no viven allí para siempre. Venderán la propiedad y pagarán el préstamo, a menudo dentro de un año más o menos. Que es posible utilizar el dinero difícil entrar en una propiedad y permanecer allí, pero te quieren refinanciar tan pronto como usted puede conseguir un mejor préstamo.
Inconvenientes del dinero duro
El dinero duro no es perfecto. Si bien parece simple, un activo asegura el préstamo para que todos estén seguros, el dinero fuerte es solo una opción. Es caro, por lo que las cosas tienen que funcionar de acuerdo con el plan para que las ganancias se materialicen.
El dinero duro funciona de manera diferente a los préstamos que puede haber usado en el pasado: los prestamistas pueden usar métodos más conservadores para valorar la propiedad de lo que espera.
Costo: los préstamos de dinero fuerte son costosos. Si puede calificar para otras formas de financiamiento, puede salir adelante con esos préstamos. Por ejemplo, los préstamos de la FHA le permiten pedir prestado incluso con un crédito menos que perfecto. Espere pagar tasas de interés de dos dígitos sobre dinero fuerte, y también podría pagar tarifas de originación de varios puntos para obtener fondos.
Si no puede obtener la aprobación de un préstamo porque su propiedad necesita reparaciones serias, un préstamo FHA 203k podría pagar la rehabilitación a un costo menor.
Encontrar prestamistas de dinero fuerte
Para pedir dinero prestado, deberá conectarse con inversores. Para hacerlo, averigüe quién en su área presta dinero con garantía. Los agentes inmobiliarios locales y los grupos de inversores inmobiliarios son una buena fuente de nombres. Comuníquese con algunos prestamistas, analice sus necesidades y desarrolle una relación para que pueda financiar proyectos rápida y fácilmente cuando llegue el momento.
