index index vs. etf: una visión general
aprender lo básico de la inversión incluye comprender la diferencia entre un fondo indexado (a menudo invertido a través de un fondo mutuo) y un fondo cotizado en bolsa, o etf. Primero, los ETFS se consideran más flexibles y más convenientes que la mayoría de los fondos mutuos. Los etfs pueden negociarse más fácilmente que los fondos indexados y los fondos mutuos tradicionales, de forma similar a cómo se negocian las acciones comunes en una bolsa de valores. Además, los inversores también pueden comprar ETFS en tamaños más pequeños y con menos obstáculos que los fondos mutuos. Al comprar etfs, los inversores pueden evitar las cuentas especiales y la documentación requerida para mutual, por ejemplo.
conclusiones clave
- los fondos mutuos son vehículos de inversión agrupados administrados por un profesional de administración de dinero.
- los fondos de intercambio comercial, o etfs, representan canastas de valores negociados en un intercambio como acciones.
- Los etfs se pueden comprar o vender en cualquier momento, mientras que los fondos mutuos solo tienen un precio al final del día.
- En general, los ETFS son de menor costo y más eficientes en cuanto a impuestos que los fondos mutuos similares.
indexar fondos mutuos
Los fondos indexados son fondos que representan un segmento teórico del mercado. Esto puede ser grandes empresas, pequeñas empresas o empresas separadas por industria, entre muchas opciones. Es una forma pasiva de inversión que establece las reglas por las cuales se incluyen las acciones, luego rastrea las acciones sin tratar de vencerlas. Los fondos indexados no son invertibles.
Las personas interesadas en invertir en un fondo indexado generalmente pueden hacerlo a través de un fondo mutuo diseñado para imitar el índice.
los fondos negociados en bolsa
Los etfs son cestas de activos negociados como valores. se pueden comprar y vender en una bolsa abierta, al igual que las acciones ordinarias, a diferencia de los fondos mutuos, que solo tienen un precio al final del día.
Otras diferencias entre fondos mutuos y fondos de inversión se relacionan con los costos asociados con cada uno. típicamente, no hay costos de transacción para los accionistas de fondos mutuos. Sin embargo, los costos como los impuestos y las tarifas de gestión son más bajos para etfs. La mayoría de los inversores minoristas pasivos eligen fondos mutuos indexados sobre fondos de inversión basados en comparaciones de costos entre los dos. Los inversores institucionales pasivos, por otro lado, tienden a preferir etfs.
En comparación con la inversión de valor, la inversión en fondos indexados es considerada por los expertos financieros como una estrategia de inversión bastante pasiva. ambos tipos de inversiones se consideran estrategias conservadoras a largo plazo. La inversión de valor a menudo atrae a los inversores que son persistentes y están dispuestos a esperar a que llegue un acuerdo. obtener acciones a precios bajos aumenta la probabilidad de obtener ganancias a largo plazo. Los inversores de valor cuestionan un índice de mercado y generalmente evitan las acciones populares con la esperanza de ganarle al mercado.
¿Qué dicen los expertos?
visión del asesor
will thomas, cfp®, cima®, ctfa
the liberty group, llc, washington, dc
La confusión es natural, ya que ambos son vehículos de inversión de gestión pasiva diseñados para imitar el rendimiento de otros activos.
un fondo indexado es un tipo de fondo mutuo que rastrea un índice de mercado particular: el s & p 500, russell 2000 o msci eafe (de ahí el nombre). Como no existe una estrategia original, no se requiere mucha gestión activa, por lo que los fondos indexados tienen una estructura de costos más baja que los fondos mutuos típicos.
Aunque también tienen una canasta de activos, los ETF se parecen más a las acciones que a los fondos mutuos. que cotizan en bolsas de mercado al igual que las acciones individuales, son altamente líquidas: se pueden comprar y vender como acciones de acciones durante el día de negociación, con precios que fluctúan constantemente. etfs puede rastrear no solo un índice, sino también una industria, una mercancía o incluso otro fondo.
