Los nuevos comerciantes solo se preocupan por ganar dinero. Celebran cuando sus operaciones son rentables e ignoran las operaciones que pierden dinero. Esta es una mala idea. El camino para convertirse en un comerciante exitoso a largo plazo requiere comprender por qué las operaciones perdieron dinero. Entonces es posible reducir la cantidad de operaciones que fallaron. En otras palabras, si compra opciones de compra o venta, solo para ver que caducan sin valor, entonces debería obtener mejores resultados si busca otras estrategias que comprar opciones.
Todos hacemos operaciones ganadoras y perdedoras, simplemente por la probabilidad. Algunos, pero pocos, comerciantes son expertos en predecir la dirección del mercado. Sin embargo, la mayoría de los comerciantes, incluidos los administradores de dinero profesionales, tienen dificultades para superar los promedios del mercado. Los estudios han demostrado que la mayoría de los inversores individuales no comprenden este simple principio y tienden a creer que sus resultados son mejores que sus resultados reales. En otras palabras, creen que lo hacen mejor que los promedios del mercado cuando, de hecho, lo hacen mucho peor.
Selección comercial
Si no tenemos habilidades especiales al seleccionar nuestras operaciones, entonces debemos desarrollar algunas habilidades que nos den una ventaja comercial. Sin ventaja, podemos esperar ganar aproximadamente la mitad de las veces. Cuando agregamos el costo de negociación (es decir, comisiones), debemos hacer una de dos cosas como comerciantes:
- obtener ganancias en más del 50% del tiempo;
- asegúrese de que no perdemos más dinero por perder operaciones que el que ganamos por operaciones ganadoras.
Para alcanzar ese objetivo, debemos practicar una buena gestión de riesgos y estar seguros de que nuestras pérdidas se limitan a niveles aceptables. Sin embargo, eso no es lo único que podemos hacer para lograr el éxito como trader. Nuestra forma de pensar, la mentalidad del trader, contribuye en gran medida al éxito o al fracaso de casi todos los traders.
La mentalidad del comerciante o la psicología del comercio
El trabajo del Dr. Brett Steenbarger ofrece información sobre la psicología del trading. Los siguientes son sus pensamientos de un artículo en Forbes sobre cómo los comerciantes responden a la pérdida de dinero:
Cuando trabajé por primera vez con comerciantes en los mercados financieros a tiempo completo, me sorprendió la forma en que respondían a las pérdidas en sus operaciones. Se destacaron tres grupos.
El primer grupo siguió operando después de perder, a menudo aumentando su asunción de riesgos. Claramente estaban frustrados con sus pérdidas y motivados a recuperar el dinero. Se negaron absolutamente a dejar de fumar Tomaron la pérdida de dinero como una especie de afrenta y redoblaron sus esfuerzos comerciales.
El segundo grupo también estaba frustrado con sus pérdidas, pero estaba decidido a no permitir que esas pérdidas se acumularan. Tomaron descansos en sus operaciones, se calmaron y, a menudo, dejaron de operar durante el resto del día. Sus objetivos eran recuperar el equilibrio emocional y no dejar que la frustración impulsara su toma de decisiones.
El tercer grupo también estaba bastante frustrado con sus pérdidas, pero esos operadores se quedaron en sus escritorios y dejaron de operar. En cambio, rastrearon tenazmente las fuentes de su mal comercio y no se detuvieron en sus análisis hasta que descubrieron dónde se habían equivocado. Solo entonces volvieron al comercio.
Con el tiempo, se hicieron evidentes distintas diferencias en los resultados entre los tres grupos. El primer grupo era más propenso a estallar, ya que duplicaron la toma de riesgos precisamente en los momentos en que estaban negociando lo peor. La frustración, para ellos, los llevó a una toma de decisiones reactiva y, a menudo, destructiva.
El segundo grupo nunca explotó, pero rara vez se destacó. Su enfoque en no perder dinero los mantuvo emocionalmente controlados, pero hizo poco para ayudarlos a aprender de sus reveses. En otras palabras, lograron salir adelante pero no desarrollarse como comerciantes.
Fue el tercer grupo que, con el tiempo, resultó ser el más exitoso. Estaban tan frustrados como los dos primeros grupos, pero canalizaron su frustración hacia la mejora. Operaron con una mentalidad de crecimiento. Se mantuvieron comprometidos con su trabajo, pero de manera constructiva. No era tanto que hubieran dominado los mercados; más bien, dominaron el proceso de convertir los reveses en éxitos de aprendizaje.
Clave del éxito para el operador de opciones
Encuentre estrategias que comprenda bien. Utilícelos cuando crea que las condiciones del mercado son adecuadas (es decir, la escritura de llamadas cubiertas y la venta de opciones de venta al descubierto funcionan bien en un entorno ligeramente alcista; los cóndores de hierro funcionan bien cuando la volatilidad del mercado ha sido alta pero está disminuyendo constantemente). Seguimiento de los resultados. Averigüe qué tan bien se hizo realidad el entorno de mercado que esperaba. Con el tiempo, descubrirá qué estrategias funcionan bien, no solo porque la estrategia en sí era viable, sino, lo que es más importante, porque la adoptó en el momento adecuado.Desarrolle la disciplina para asumir esas pérdidas inevitables. Sepa cuándo es suficiente y salga de las operaciones ganadoras cuando la ganancia potencial restante se haya vuelto demasiado pequeña para justificar el riesgo de ganar las últimas monedas de cinco centavos en una operación.
Claves para el éxito del analista técnico
Aprenda a leer gráficos. Esto lleva tiempo y nunca es algo que pueda aprender de la noche a la mañana. Aunque no hay garantía de éxito, cualquier ventaja ayuda. Si recibe una señal de compra, está bien llevarse bien, incluso cuando sepa que la señal puede ser incorrecta. Pero su éxito proviene de reducir las pérdidas y de estudiar todas las señales. Aprenda cuáles funcionan con frecuencia y cuáles no son mejores que el punto de equilibrio. Estudie los resultados y obtenga una ventaja adicional al saber cuáles funcionan para usted.
Claves generales que cualquiera puede usar
No comercia solo para comerciar. Cuando sus resultados sean malos, tómese un descanso del comercio, pero no de analizar sus resultados. Cuando sus estrategias no funcionen, averigüe cuidadosamente si es hora de sentarse al margen o adoptar otra estrategia. pero no adivine qué hacer. Tenga una razón sólida para cada operación.
